Risk Management Module – International Class Syllabus

Meeting	Subject Material/ Topic		Study Activities	Time (Minutes)	Media	Study Method	Evaluation Technique
1	Theory and Concept of Risk Management		This meeting is Introduction meeting where the students will get inform what are the rules in the class during this term. Then the lecturer will enter the subject about theory and concept of Risk Management. The students should be able to describe what is risk management, the history of risk management, the essential of risk management, and basic concept and theory of risk management.	120	-LCD & Projector -Handouts -White board -Text Book	-Presentation -Q&A session -Homework -Exercise -Case study	Oral and Written
2	Risk Measurement		Students will be able how to measure risk with some of tools such as standard deviation, IQR, covariance to calculate simple risk and will help them to make a decision making as a top management. They will have some cases and simulation how to measure some risks.	120	-LCD & Projector -Handouts -White board -Text Book	-Presentation -Q&A session -Homework -Exercise -Case study	Oral and Written
3	Risk Management Techniques and Internal Control		Hedging, Portfolio, Insurance preview, Internal Control, COSO, Internal Audit, Fraud, dan Corruption	120	-LCD & Projector -Handouts -White board -Text Book	-Presentation -Q&A session -Homework -Exercise -Case study	Oral and Written
4	Risk Monitoring and Reporting		Risk Monitoring, Risk Budgeting, Financial Reporting	120	-LCD & Projector -Handouts -White board -Text Book	-Presentation -Q&A session -Homework -Exercise -Case study	Oral and Written
5	Enterprise Risk Management and Firm Value ; Insurance, Reinsurance, Captives and Self Insurance		ERM, Casualty Actuarial Framework, COSO Framework, ERM Implementation, Firm Value, Asymmetric information, Moral Hazard, Adverse Selection, Insurance,Re-Insurance, Captive Insurance Companies, Special Purpose Companies, segregated Portfolio Companies, and Self-Insurance	120	-LCD & Projector -Handouts -White board -Text Book	-Presentation -Q&A session -Homework -Exercise -Case study	Oral and Written
6	Risk Transfer – Derivatives		Hedging, Futures, Forwards, Swap, Option, Strategic in  Option, and Securitization	120	-LCD & Projector -Handouts -White board -Text Book	-Presentation -Q&A session -Homework -Exercise -Case study	Oral and Written
7	Mid – Term Exam
8	Business and Market Risk	Business Risk, Legal Risk, Contingency Risk,  Equity Risk, Interest Risk, Currency Risk, Commodity Risk, Introduction of VAR		120	-LCD & Projector -Handouts -White board -Text Book	-Presentation -Q&A session -Homework -Exercise -Case study	Oral and Written
9	Operational Risk	Operational Risk, Basel Accord, and Basel Accord II		120	-LCD & Projector -Handouts -White board -Text Book	-Presentation -Q&A session -Homework -Exercise -Case study	Oral and Written
10	Credit Risk	Credit Risk, Consumer Banking, Consumer Credit Risk, Counterparty risk, Sovereign Risk		120	-LCD & Projector -Handouts -White board -Text Book	-Presentation -Q&A session -Homework -Exercise -Case study	Oral and Written
11	Presentation
12	Final Term Exam

References:

1. http://valuevolution.wordpress.com

2. Jorion, 2006

3. Walsh C., Key Management Ratios, 3rd ed., 2002, Prentice Hall – UK, Glasgow.

4. Cuthbertson K., Nitzscche D., Financial Engineering: Derivatives and Risk Management, 2001, John Wilwy&Sons Ltd. – England.

Manajemen Resiko – Handouts

Buat semua mahasiswa yang mengambil mata kuliah manajemen resiko, disini saya kaitkan 3 pertemuan yang pertama. Silakan dikopi atau dicetak sesuai kebutuhan kamu masing-masing.

Good luck for everything! ^_^

Link nya sebagai berikut:

Pertemuan 1

Pertemuan 2

Pertemuan 3

Manajemen Resiko – Silabus

No Tujuan Intruksional Khusus Pokok Bahasan Sub Pokok Bahasan Metode Alokasi Waktu 1 Mahasiswa akan dijelaskan aturan main selama perkuliahan Manajemen Resiko dan memberikan penjelasan tentang konsep manajemen resiko beserta penjelasan silabus perkuliahan selama 1 semester. Konsep and Teori Manajemen Resiko Pengenalan, Fungsi, Sejarah, dsb Presentasi 90 menit 2 Mahasiswa akan diajak untuk mengerti apakah manajemen resiko itu dan dapat mengidentifikasi apa itu resiko, seperti apa proses yang ada, dan jenis-jenis resiko apa aja yang sering dijumpai dan dapat mempengaruhi kehidupan perusahaan. Identifikasi dan Proses dalam Manajemen Resiko Identifikasi Resiko, Proses dalam Manajemen Resiko, Jenis resiko Presentasi&  Studi Kasus 90 menit 3 Mahasiswa akan diajak untuk mengetahui alat-alat untuk mengukur resiko seperti standar deviasi, varians, value at risk, gamma, beta, dan tetha serta distribusi normal. Mahasiswa juga tau apa yang akan mengukur derivative. Pengukuran Resiko Konsep Probabilitas, Pengukuran Resiko Presentasi&  Studi Kasus 90 menit 4 Teknik mengelola resiko dalam perusahaan apa saja yang bias dilakukan. Mahasiswa akan diterangkan bagaimana caranya dan apa-apa saja yang akan dilakukan perusahaan dalam mengelola resiko. Apakah risk reduction? Risk transfer? Risk averse? Dll. Selain itu mahasiswa juga akan dijelaskan apa itu bentuk-bentuk dari risk transfer seperti hedging, asuransi maupun mengenai portfolio. Teknik Mengelola Resiko Hedging, Portfolio, Asuransi Presentasi 90 menit 5 Mahasiswa akan diberikan kasus terbaru dalam masalah internal perusahaan yang mempengaruhi image perusahaan bahkan dapat membuat sebuah perusahaan bangkrut. Akan dijelaskan masalah audit, kecurangan yang mungkin terjadi, dan hal-hal lain yang mungkin terjadi bila tidak dapat mengontrol manajemen resiko. Semua juga akan dijelaskan dalam framework COSO. Internal Control dan Risk Management Internal Control, COSO, Internal Audit, Fraud, dan Corruption Presentasi&  Studi Kasus 90 menit 6 Mahasiswa akan dijelaskan bagaimana pengawasan resiko dalam bentuk skema yang ada serta kira-kira bagaimanakah bentuk penganggaran resiko yang baik. Risk Monitoring and Reporting Risk Monitoring, Risk Budgeting, Financial Reporting Presentasi&  Studi Kasus 90 menit 7 Mahasiswa akan diajak untuk mengetahui nilai-nilai dalam perusahaan yang akan mempengaruhi manajemen resiko suatu perusahaan. Mahasiswa akan dijelaskan juga mengenai ERM Framework yang membantu manajemen  mengendalikan resiko. Enterprise Risk Management and Firm Value ERM, Casualty Actuarial Framework, COSO Framework, ERM Implementation, Firm Value Presentasi&  Studi Kasus 90 menit 8 Mahasiswa akan dijelaskan masalah bentuk hedging yaitu asuransi. Apakah asuransi itu serta apakah yang disebut reasuransi dan kira-kira perlukah asuransi itu bagi perusahaan dan jenis-jenis asuransi yang pantas dan wajib dibeli sebagai salah satu bentuk hedging. Insurance, Reinsurance, Captives and Self Insurance Asimetri Informasi, Moral Hazard, Adverse Selection, Asuransi,Re-Asuransi, Captive Insurance Companies, Special Purpose Companies, Segretated Portfolio Companies, dan Self-Insurance Presentasi&  Studi Kasus 90 menit 9 UTS (Mid-Semester) 90 menit 10 Mahasiswa akan dijelaskan apakah derivative itu dan apa saja yang termasuk derivative itu. Akan dijelaskan terlebih dahulu masalah forwards and futures serta memberikan contoh soal untuk lebih mengerti. Risk Transfer- Forward and Futures Hedging, Derivatives, Forward, dan Futures Presentasi&  Studi Kasus 90 menit 11 Masih membahas masalah derivative, tapi kali ini akan membahas dua macam derivative terakhir yaitu swaps dan options. Akan diberikan juga contoh soal dalam menghitung option ataupun swaps. Risk Transfer – Swap and Options Hedging, Swap, Option, Strategi dalam Option, dan Securitization Presentasi &  Studi Kasus 90 menit 12 Mahasiswa akan diajak untuk lebih mengerti apa saja yang termasuk dalam resiko bisnis dan resiko legal yang mempengaruhinya serta resiko tak terduga yang mungkin mengikutinya. Business Risk Business Risk, Legal Risk, Contingency Risk Presentasi&  Studi Kasus 90 menit 13 Mahasiswa akan dijelaskan masalah resiko pasar yang berkaitan dengan masalah ekuitas, mata uang (FOREX), tingkat suku bunga, maupun resiko komoditas yang mempengaruhi bagi beberapa perusahaan. Market Risk Equity Risk, Interest Risk, Currency Risk, Commodity Risk, Pengenalan VAR Presentasi&  Studi Kasus 90 menit 14 Mahasiswa akan diajarkan permasalahan yang terjadi dalam operasional perusahaan dan bagaimana memberikan supervise yang baik sehingga resiko operasional dapat diminimalisasikan. Akan juga dijelaskan apakah Basel Accord dan Basel Accord II. Operational Risk Operational Risk, Basel Accord, dan Basel Accord II Presentasi&  Studi Kasus 90 menit 15 Mahasiswa akan diajarkan resiko kredit seperti apa saja yang akan dihadapi. Apakah ada sangkut pihak ketiga seperti bank dkk atau ada resiko kredit lainnya. Credit Risk Credit Risk, Consumer Banking, Consumer Credit Risk, Counterparty risk, Sovereign Risk, Presentasi&  Studi Kasus 90 menit 16& 17 Presentasi Tugas Kelompok (Bentuk Kasus) Diskusi, Presentasi, Debat terbuka 180 menit 18 UAS (End of Semester Exam) 90 menit

Referensi:

1. http://valuevolution.wordpress.com

2. Jorion, 2006

3. Walsh C., Key Management Ratios, 3rd ed., 2002, Prentice Hall – UK, Glasgow.

4. Cuthbertson K., Nitzscche D., Financial Engineering: Derivatives and Risk Management, 2001, John Wilwy&Sons Ltd. – England.